Os títulos do Tesouro dos EUA podem perder valor?
Embora os títulos do Tesouro sejam investimentos relativamente seguros, um dos principais riscos é que a inflação corroa os seus retornos ao longo dos anos. Quando você recuperar o valor nominal do título, ele não terá o mesmo poder de compra de 20 ou 30 anos antes.
Isso ocorre porque os títulos do Tesouro são emitidos com total confiança e crédito do governo federal. Uma vez que o governo dos EUA deve encontrar uma forma de pagar a dívida (e sempre o fez até agora),as chances de inadimplência dos títulos do Tesouro são extremamente baixas.
A demanda por letras do Tesouro geralmente cai durante os períodos inflacionários se a taxa de desconto oferecida não acompanhar a taxa de inflação. O Federal Reserve define taxas de empréstimo entre bancos. Pode reduzir a taxa para incentivar os empréstimos ou aumentá-la para contrair a quantidade de dinheiro na economia.
A principal desvantagem dos títulos do Tesouro é a suabaixo rendimento. “O risco da taxa de juros é real”, diz Alexander Campbell, consultor de investimentos registrado e fiduciário de investimentos credenciado na A.G. Campbell Advisory LLC.
Títulos do Tesouro protegidos contra a inflação, ou TIPS, são títulos protegidos contra a inflação (IPBs) emitidos pelo Tesouro dos EUA. O seu valor nominal está indexado ao IPC e é ajustado de acordo com as alterações na taxa de inflação.
Os títulos do Tesouro são considerados uma opção de investimento segura e protegidaporque a plena fé e crédito do governo dos EUA garantem que os pagamentos dos juros e do principal serão pagos dentro do prazo. Além disso, a maioria dos títulos do Tesouro são líquidos, o que significa que podem ser facilmente vendidos por dinheiro.
Tanto os certificados de depósito (CDs) quanto os títulos são considerados investimentos seguros, com retornos modestos e baixo risco. Quando as taxas de juros são altas, um CD pode render um retorno melhor do que um título. Quando as taxas de juros estão baixas, um título pode ser o investimento com maior remuneração.
A principal vantagem que as letras do Tesouro oferecem em relação a outros investimentos é o fato de queo risco praticamente zero de você perder seu investimento inicial. O governo apóia esses títulos, portanto, há muito menos necessidade de se preocupar com a possibilidade de perder dinheiro no negócio em comparação com outros investimentos.
Títulos, notas e letras do Tesouro não apresentam risco de inadimplência, uma vez que o governo dos EUA os garante.Os investidores receberão o valor nominal do título se o mantiverem até o vencimento. No entanto, se for vendido antes do vencimento, seu ganho ou perda depende da diferença entre o preço inicial e o valor pelo qual você vendeu o Tesouro.
Quando os rendimentos sobem, isso sinaliza uma queda na demanda por títulos do Tesouro porqueos investidores estão otimistas em relação à economia e buscam retornos mais elevados em outros lugares. Estes investidores acreditam que existe uma menor necessidade de investir em investimentos mais seguros, como os títulos do Tesouro.
Por que não comprar títulos do Tesouro dos EUA?
Os títulos do Tesouro têm baixo rendimento ou retorno sobre o investimento. Um pouco de inflação pode apagar esse retorno, e um pouco mais pode efetivamente consumir suas economias. Ou seja, um investimento de US$ 1.000 em um título do Tesouro por um ano com juros de 1% renderia US$ 1.010.
Apesar de suas vantagens, os títulos do Tesouro não são o investimento em títulos perfeito para todos os investidores. Um problema é que, por serem vistos como os títulos de menor risco do mercado, os seus rendimentos tendem a ser relativamente baixos.
Considerações sobre risco: Entre os de menor risco de todos os investimentos em títulos, esses títulos apresentam baixo risco de crédito porque são respaldados pela plena fé e crédito do governo dos EUA.
A maioria dos títulos paga uma taxa de juros fixa que se torna mais atraente se as taxas de juros caírem, aumentando a demanda e o preço do título. Por outro lado, se as taxas de juro subirem, os investidores deixarão de preferir a taxa de juro fixa mais baixa paga por uma obrigação, resultando emuma queda em seu preço.
Tesouros.Títulos do Tesouro, como letras do Tesouro e notas do Tesourosão de risco muito baixo, pois são emitidos e apoiados pelo governo dos EUA. Proporcionam uma forma segura de obter um retorno, embora geralmente inferior ao dos investimentos agressivos.
O FDIC não faz seguro de cofres ou seu conteúdo.O FDIC não segura letras, títulos ou notas do Tesouro dos EUA, mas estes investimentos são apoiados pela plena fé e crédito do governo dos Estados Unidos.
Principais conclusões.O risco praticamente zero de você perder o principal ao investir em títulos do governo dos EUA de longo prazo. O governo dos EUA tem uma excelente classificação de crédito e histórico de reembolso e é capaz de “imprimir” dinheiro conforme necessário para cumprir as obrigações de dívida existentes.
As obrigações do Tesouro oferecem estabilidade e previsibilidade, tornando-as ideais para investidores avessos ao risco que procuram proteger e preservar o seu capital. Por outro lado,o setor imobiliário pode proporcionar retornos mais elevados, fluxo de caixa contínuo e benefícios fiscais potenciais, mas envolve mais riscos.
- Contas de poupança de alto rendimento.
- Fundos do mercado monetário.
- Certificados de depósito de curto prazo.
- Títulos de capitalização série I.
- Letras do Tesouro, notas, títulos e TIPS.
- Títulos corporativos.
- Ações que pagam dividendos.
- Ações preferenciais.
Atualmente, os títulos do Tesouro com vencimento em menos de um ano rendem quase o mesmo que um CD. Portanto, considerando todas as coisas,provavelmente faz mais sentido escolher títulos do Tesouro em vez de CDs, dependendo da sua situação, pelos benefícios fiscais e pela liquidez ao considerar vencimentos de curtíssimo prazo.
É melhor comprar um CD ou uma letra do Tesouro?
Os CDs estão pagando taxas mais altas do que as letras do Tesouroe notas do Tesouro com prazos de um a cinco anos. Os títulos do Tesouro estão isentos de impostos estaduais sobre o rendimento, o que é uma vantagem importante quando as taxas são quase as mesmas.
Em todos os casos em que comparamos a compra de títulos do Tesouro com CDs,Os títulos do Tesouro têm sido a melhor opção. Um investidor estaria melhor se rolasse títulos do Tesouro de 6 meses com rendimento de aproximadamente 5,4% do que comprando um CD de 5 anos com rendimento de 5,4% que se tornaria exigível a partir de 6 meses.
- Reporte os juros todos os anos e pague impostos sobre eles anualmente.
- Adie o relatório de juros até que você resgate os títulos ou desista da propriedade do título e ele seja reemitido ou o título não esteja mais rendendo juros porque está vencido.
Se você comprar um título quando ele for emitido e mantê-lo até o vencimento, geralmente não terá ganho ou perda de capital. No entanto, se você vender o título antes da data de vencimento por mais do que pagou por ele, normalmente terá um ganho de capital. Se você vendê-lo por menos do que pagou, geralmente terá uma perda de capital.
Receita de juros, que normalmente é paga semestralmente. A tributação deste rendimento dependerá do emitente. Os juros de títulos corporativos são geralmente tributáveis nos níveis federal e estadual.Os juros dos títulos do Tesouro são geralmente tributáveis em nível federal, mas não em nível estadual.
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