Como funciona um contrato futuro a descoberto?
O que significa vender a descoberto um contrato futuro? Operar a descoberto ou vender a descoberto em um contrato de futuros refere-se ao ato de vender para abrir uma posição com a intenção de lucrar com as tendências de baixa do mercado. Conseqüentemente, se o trader abrir uma posição curta, ele estará especulando sobre a queda do preço do ativo.
Operar a descoberto exige que vendamos primeiro e compremos depois. A negociação a descoberto só é lucrativa quando o preço de fechamento é inferior ao preço de entrada. Haveria uma perda quando o preço fosse superior ao preço pelo qual alguém vendeu.
É simplesmenteuma estratégia que lhe permite lucrar com um mercado em queda, um setor em queda ou uma indústria em queda. O termo “shorting” não é novo. Na verdade, tem sido utilizado em praticamente todos os mercados financeiros – opções, mercadorias, futuros e moedas.
Não há um tempo definido para que um investidor possa manter uma posição curta. O principal requisito, entretanto, é que o corretor esteja disposto a emprestar as ações para venda a descoberto. Os investidores podem manter posições curtas, desde que sejam capazes de honrar os requisitos de margem.
Se você acha que o preço subjacente de um futuro aumentará com base na sua própria análise fundamental e técnica, você pode abrir uma posição longa. Se, em vez disso, a sua análise sugerir que o preço de mercado subjacente irá cair, poderá abrir uma posição curta.
Os contratos futuros têm inúmeras vantagens e desvantagens. Os benefícios mais prevalentes incluem preços simples, alta liquidez e cobertura de risco. As principais desvantagens sãonão ter influência sobre eventos futuros, oscilações de preços e a possibilidade de declínio do preço dos ativos à medida que a data de vencimento se aproxima.
Vender em futuros implica o pagamento de uma margem. Na verdade, as margens são as mesmas, independentemente de você estar comprado ou vendido em futuros. Isto permite-lhe assumir uma posição curta em futuros pagando apenas uma margem parcial de cerca de15-20%.
Assim, semelhante à margem de lançamento ao assumir uma posição longa, a posição curta também exigiria margem de lançamento. As margens são semelhantes para posições longas e curtas e não mudam. A venda a descoberto de futuros é muito semelhante à compra de futuros, exceto que você só pode lucrar quando o preço cai quando você está vendendo a descoberto.
Ao contrário das ações, que em teoria podem ser mantidas para sempre,contratos futuros expiram em um mês específico.
Tamanho mínimo da conta
Um day trader padrão que executa quatro ou mais rodadas em um único título dentro de uma semana é obrigado a manter um patrimônio mínimo de $ 25.000 em sua conta de corretagem. Masum negociante de futuros não é obrigado a atender a esse tamanho mínimo de conta.
Como funcionam os futuros longos e curtos?
Em outras palavras,quando você assume uma posição longa, você compra um ativo com a expectativa de que seu valor aumente no futuro. Se o valor do ativo aumentar, você poderá vendê-lo com lucro. Por outro lado, uma posição curta é uma aposta de que o valor de um ativo diminuirá com o tempo.
Uma pessoa que vende um contrato futuro de índice celebra um contrato para vender o índice subjacente e é considerada “vendida” no contrato. A exposição ao índice subjacente é, portanto, indirecta, porque o valor do futuro é derivado do valor do índice subjacente e não do seu valor.
A venda a descoberto envolvepedir emprestado um título cujo preço você acha que vai cair e depois vendê-lo no mercado aberto. Você então compra as mesmas ações mais tarde, esperançosamente por um preço mais baixo do que o inicialmente vendido, devolve as ações emprestadas ao seu corretor e embolsa a diferença.
Como um contrato futuro é uma obrigação no futuro,um comerciante pode vender contratos sem comprar contratos primeiro. Os traders que vendem mais contratos do que compram têm uma posição vendida em futuros, enquanto os traders que compram mais contratos do que vendem têm uma posição comprada em futuros.
Nesta estratégia vocêcomprar contratos futuros para cobrir a compra antecipada, garantindo que, se os preços subirem, os ganhos da posição futura compensarão os custos mais elevados de compra do ativo. Um hedge curto funciona ao contrário e é empregado para proteger contra um declínio no preço de seus ativos.
Falha:Uma necessidade comercial insuficiente
Alguns novos contratos falharam historicamente porque não havia necessidade suficiente de cobertura comercial. Isto ocorreu quando os riscos económicos não eram suficientemente significativos ou os contratos já proporcionavam uma redução de risco suficiente.
Um contrato futuropermite que um investidor especule sobre a direção de um título, commodity ou instrumento financeiro, seja longo ou curto, usando alavancagem. Os futuros também são frequentemente utilizados para cobrir o movimento do preço do ativo subjacente, para ajudar a evitar perdas decorrentes de alterações desfavoráveis nos preços.
Sim, é possível negociar futuros sem alavancagem. Ao negociar contratos futuros, você pode escolher a quantidade de alavancagem que deseja utilizar. A alavancagem permite-lhe controlar uma posição mais proeminente com uma quantidade menor de capital, mas também amplifica lucros e perdas potenciais.
Sob a regra 2,50,você realmente precisaria ter $ 2.500 em sua conta para vender a descoberto essas 1.000 ações. Não é uma multiplicação direta do preço das ações; em vez disso, é uma multiplicação do requisito mínimo de US$ 2,50 por ação.
O requisito de margem padrão é de 150%, o que significa que você precisa obter 50% dos rendimentos que seriam acumulados com a venda a descoberto de uma ação. 1 Portanto, se você quiser vender a descoberto 100 ações negociadas a US$ 10, terá que colocar US$ 500 como margem em sua conta.
Você pode vender mais 500?
Com Plus500,os traders têm a opção de operar vendido ou comprado com algumas etapas simples. Vá para sua conta Plus500 Futures e clique no instrumento subjacente desejado e, em seguida, escolha se deseja abrir uma posição de compra ou venda com base em seus objetivos.
Fechar uma posição refere-se acancelar uma posição existente no mercado assumindo a posição oposta. Numa venda a descoberto, isso significaria recomprar o título, enquanto uma posição longa implicaria a venda do título.
O vendedor do contrato futuro (a parte com uma posição curta)concorda em vender a mercadoria subjacente ao comprador no vencimento ao preço de venda fixo. Com o passar do tempo, o preço do contrato muda em relação ao preço fixo no qual a negociação foi iniciada.
É fácil começar com sua conta de negociação de futuros! A negociação de futuros geralmente tem uma exigência de capital inicial de abertura de conta mais baixa do que a negociação de ações. Com ações, existem regras de day trading que exigem que um trader mantenha um saldo mínimo de conta de US$ 25.000, o que pode ser um obstáculo elevado para novos traders.
Se você não agir,o contrato atingirá a sua conclusão natural, através de liquidação em dinheiro ou entrega física, dependendo dos termos do contrato. Se for um contrato liquidado em dinheiro, a liquidação será calculada com base nos preços de mercado no vencimento e creditada ou debitada em sua conta.
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